• เน้นหุ้นที่รายได้หลักอยู่ในไทย รับแรงหนุนจาก Long haul recovery, China recovery และ Music tourism ยังเลือก CENTEL(FV@B50), AOT(FV@B70) และ ERW(FV@B4.2) • การจัดพอร์ตคง Barbell Strategy ระหว่างหุ้นที่มี Earnings growth อย่างกลุ่มท่องเที่ยว, MTC และ TIDLOR อีกฝั่งเป็นหุ้นปันผล อย่าง KTB, KBANK
งวด 2Q69 (สิ้น ก.ย. 2569) รายได้ 419.1 พันล้านเยน (+12% YoY) และกำไรสุทธิ 36.9 พันล้านเยน (+94% YoY) สูงกว่าตลาดคาดอย่างมีนัยฯ
• ฝ่ายวิจัยคงคาดการณ์กำไรสุทธิปี 2569 ที่ 7.3 พันล้านบาท (-22% YoY) แม้กำไรในงวด 9M69 คิดเป็น 56% ของคาดการณ์ทั้งปี เพราะเราคาดว่ากำไรจะเร่งตัวขึ้นแรงทั้ง QoQ และ YoY และทำจุดสูงสุดของปีใน 4Q69 • คงคำแนะนำ “Trading” พร้อมทั้งคงราคาเป้าหมายปี 2570 ที่ 14.90 บาท (คง PER ที่ระดับ 15.6 เท่า, -1.0S.D.)
Tourism_691110.pdf
เข้าสู่ระบบซื้อขาย
0 2680 1000